Estrategias de Coberturas con Futuros y Opciones
TALLER practico, diseñado para profundizar la herramienta a través del análisis y utilización de las estrategias de cobertura; con el objetivo de mejorar la rentabilidad del negocio.
Destinatarios:Operadores, productores, ejecutivos y gerentes medios de empresas agropecuarias y del sector de la cadena de agronegocios, universitarios, y otros participantes del mercado que deseen profundizar el manejo del uso de los contratos de futuros y opciones.
Requisitos: Los participantes deberán tener un sólido conocimiento de las definiciones de los contratos de Futuro y Opción. Además es importante que los asistentes manejen con fluidez gráficos en ejes cartesianos, ya que durante el análisis de resultados se recurrirá frecuentemente a esta herramienta.
Fecha: 23 de Junio de 13 hs a 19 hs
y 24 de Junio de 09 hs a 15 hs
Programa
Módulo 1:Repaso de las operaciones de cobertura con futuros y opciones. Análisis gráfico de resultados de las operaciones al vencimiento (pay off).
Modulo 2:Conceptos de posiciones sintéticas utilizando futuros y opciones. Ejemplos de aplicación a la compra y venta de commodities. Ejercicios.
Modulo 3:concepto de spreads con opciones alcistas y bajistas. Estrategias combinadas con opciones para cobertura. Gráficos y ejercicios prácticos.
Modulo 4:Coberturas con operaciones de canje y operaciones a fijar, Contrato de Cambio de futuro por físico características y ejemplos de cobertura. Mercados normales e invertidos “Cost of Carry”. Cosecha nueva vs. Cosecha vieja. Concept de spread.
Módulo 5:. Ejercicio práctico de toma de decisiones.
Disertante: Lic. Mariana Pellegrini – Mercado a Término de Buenos Aires